Az adók minimalizálása és a család, valamint a vállalat számára nyújtott előnyök maximalizálása érdekében soha nem túl korai gondolkodni az utódlási tervezésen
Kevés tulajdonos érzi pszichésen felkészültnek vagy anyagilag motiváltnak a tulajdonjog és a vezetés utódlásának mérlegelését, különösen egy olyan vállalkozás esetében, amelyet a nulláról indítottak. Sajnos, ha egy vállalat tulajdonos halála után gazdát cserél, a tervezés hiánya meredek ingatlanadókat és a vezetés felfordulását eredményezheti.
Cecile és Lester Fein úgy döntött, hogy korán foglalkoznak a kérdéssel. A gyorsan megfigyelhető 5–10 millió dolláros franchise-művelet, a New Jersey Inc.-ben működő Weight Watchers társalapítói és társtulajdonosai 12 évvel ezelőtt arra a következtetésre jutottak, hogy hosszú távú céljuk az volt, hogy a vállalkozás gyeplőjét átadják lányuknak. , Stephanie, majd a társaság közönségkapcsolati igazgatója.
Néhány utódlási stratégia vadul bonyolult és költséges lehet. De a feinek elfogadták azt a fajta alaptervet, amelyet csak egy ügyvéd vagy könyvelő közreműködésével lehet megvalósítani. Megközelítésük a New York állományában a Weight Watchers lassú, de folyamatos átruházása volt, amelynek időzítése maximalizálta a Bevételi Szolgálat ajándékadótörvényei alóli éves mentesség előnyeit.
A legtöbb cégtulajdonos számára az utódlástervezés három lépésből áll: az első és általában a legnehezebb a döntéshozatali szakasz; ezután a kisebbségi részvények fokozatos átruházása; végül pedig a tulajdonjog és a vezetői felelősség átruházása.
aki Molly Ringwald feleségül vette
Döntéshozatal. A döntéshozatali szakasz több fontos lépést tartalmaz. Közülük: pénzügyi prioritások meghatározása mind a társaság, mind a tulajdonosok számára, stratégiai lehetőségeik értékelése és a tulajdonjog-átruházás ütemtervének kidolgozása. A New Jersey-i Súlyfigyelőknél ez a folyamat több hónapon keresztül zajlott, amelynek során az akkor hatvanas éveik elején járó feinek találkoztak ügyvédjükkel és könyvelőjükkel, hogy megvitassák személyes és vállalati céljaikat.
Ideális esetben a tervezés első szakaszának akkor kell bekövetkeznie, amikor a tulajdonosok ötvenes vagy hatvanas évek elején járnak, és cégeik meglehetősen stabil működési szintet értek el. De ne kezdje túl korán: amikor a tulajdonosok harmincasok vagy negyvenesen járnak, vagy cégeik még mindig ingatagak, célszerűbb életbiztosítást vásárolni az ingatlanadók elleni elővigyázatosságból, és meg kell őrizni az alapítók tulajdonosi részesedését.
Itt van ez a terv, amelyet a feinek kidolgoztak könyvelőjükkel: minden évben átadnák a cég részvényeit Stephanie-nak, akár 20 000 dollár értékben. Miért pont ez a bűvös szám? Mivel az IRS megengedi minden egyénnek, hogy címzettenként évi 10 000 USD-t adjon el - ez azt jelenti, hogy egy házaspár akár 20 000 USD-t is adományozhat címzettenként - anélkül, hogy ingatlan- vagy ajándékadót kellene fizetnie. Ez meglehetősen megtakarítás, mivel az ajándékozási adók elérhetik az 55% -ot, ugyanolyan terhelő szintet, mint az ingatlanadó. (Nincs korlátozás, hogy az ember mennyit kaphat ajándékba.)
Itt jönnek jól a könyvelők. 'A Feins állományát olyan tényezők alapján értékeltük, mint a nettó jövedelem, a nettó eszközérték és a bevételek többszöröse' - magyarázza George Weinberger, a JH Cohn & Co. számviteli cég a közeli Roseland-ból (New Jersey). Ezután az ismertet használtuk blokkoló tényezőként a Stephanie-nak átruházott részvények értékének diszkontálásához, mivel meglehetősen illikvid volt a kisebbségi részesedés. ” Az olyan magánvállalatoknál, mint a Feins, a blokkolás az átadott részvények árfolyamát jelentősen csökkentheti a könyv szerinti értéktől - mindaddig, amíg a címzett kisebbségi részvénytulajdonos marad.
Kisebbségi transzfer. Az utódlástervezés második szakasza, amely a New Jersey-i Súlyfigyelőknél nyolc évig tartott, a készletek 50% -ig terjedő - de nem haladó - átruházása. Ennek a szakasznak az ütemezése változik a vállalat értékének nagysága, az öröklési tervben részt vevő gyermekek száma és természetesen a tulajdonosok milyen gyorsan hajlandóak áthelyezni a vállalatot. Stephanie Fein első ajándékát szüleitől 1982-ben kapta, és becslése szerint ma a vállalat 49,5% -át ellenőrzi.
A részvényátvitel enyhén szólva is egyszerű volt. A Súlyfigyelők ügyvédje minden évben kitölti a szükséges papírokat annak jelzésére, hogy Stephanie nagyobb részesedést kapott a társaságban. Ezután Weinberger ajándék adóbevallást nyújt be, amelyet a feinek írnak alá, hogy értesítse az IRS-t a tranzakció megtörténtéről.
Többségátadás. Az adómegtakarítások jelentik a fő ösztönzést a többségi transzfer mögött. Ez annak az oka, hogy bár az egyik házastárs adótartozás nélkül elhagyhatja a társaságot a túlélő házastárs számára, a súlyos adókat akkor számolják el, amikor a második generációra kerülnek.
k michelle születési dátum
Itt van az az előny, hogy gyorsan lépünk ebbe a szakaszba: ha egy személy meghal, ha kisebbségi részesedéssel rendelkezik egy társaságban, a kedvezményezettek jóval kevesebb adóval tartoznak, mint akkor, ha az elhunytnak többségi részesedése lenne. Ennek oka, hogy az IRS ugyanolyan blokkolási kedvezményt alkalmaz erre a kisebbségi helyzetre, amely az utódlástervezésük második szakaszában olyan jól megtérült a feinek számára. A Feinsektől Stephanie-ig terjedő, az 50% -os tulajdoni hányadot meghaladó minden részvényajánlat nem lesz jogosult a blokkolási kedvezményre, és így magasabb adókötelezettséggel terheli őket, amikor azokat elkészítik. De vannak módok a nem kedvezményes ajándékok adóinak kezelhetőségének fenntartására, ideértve a megdöbbentést is.
Cecile és Lester Fein meg vannak győződve arról, hogy a többségi átigazolásnak van értelme számukra. Körülbelül egy év értékelése után várhatóan végrehajtják az átadást, Stephanie kinevezésével a társaság elnökévé ezen a nyáron. Az általuk fontolóra vett stratégia GRIT néven ismert, rövidítve az adományozó megtartotta az érdeklődési bizalmat. 'Ha a feinek elfogadnak egy GRIT-et, akkor részvényeiket egy olyan bizalomba helyezik, amely a lányuknak is át fog menni' - magyarázza Weinberger. 'De mindaddig, amíg a bizalom működik - ami akár 10 év is lehet -, a feinek megtartják részvényeikből származó kamatbevételeiket, valamint a szavazati jogukat.'
Eközben a GRIT értékes adókedvezményt is nyújt a részvényátadás fájdalmának enyhítésére. Az IRS csak a biztosításmatematikai diagramon kiszámított diszkontált jelenérték alapján adózik a GRIT-ajándékokkal. 'Ha a feinek úgy döntenek, hogy 100 000 dollár értékű részvényt költenek egy 10 éves GRIT-be, akkor csak 38 000 dolláros ajándék után kell adót fizetniük, amelyet a GRIT kezdetén fizetnek' - mondja Weinberger.
Valójában a feinek teljes egészében megtakaríthatják ezeket az ajándékozási adókat, ha mindegyikük 600 000 dolláros életre szóló adómentességének egy részét a GRIT-adományaira alkalmazza, ahelyett, hogy ingatlan-adó céljából mentesülne. Csak egy kockázat van: ha a GRIT élettartama alatt meghal, annak eszközei visszakerülnek a birtokába, így ismét teljes adóztatás alá esnek. Ennek elkerülése érdekében állítsa be a GRIT élettartamát úgy, hogy kényelmesen illeszkedjen a várható életkorához.
Mivel a folyamat majdnem mögöttük van, a feiniek elégedettek az eredménnyel. 'Ha nem adtuk volna át a céget Stephanie-nak, akkor valószínűleg már eladtuk volna' - ismeri el Lester. - De képesek voltunk részt venni és folyamatosan bővíteni az üzletet.
ERŐFORRÁSOK
oroszlán és skorpió barátság kompatibilitása
Találkozók Galore
Az utódlástervezés néha elsöprő lehet, különösen azoknál a gyermekeknél, akik ódzkodnak a vezetői vagy tulajdonosi szerepvállalástól, vagy az irányítás elvesztésétől félő vállalkozók számára. Itt van két forrás, amelyet Stephanie Fein ajánl:
* A családi vállalkozás központja, Leon Danco vezetésével évente kétszer tart szemináriumokat az öröklés konfliktus nélküli kezeléséről. További információ: CFB, P.O. Box 24268, Cleveland, OH 44124 (216-442-0800 vagy fax 216-442-0178).
* Második generációs klubok. Az oktatási szemináriumok és a csoportterápiás foglalkozások keresztezése. Fein kettőhöz csatlakozott. A közeli csoportok megkereséséhez forduljon könyvelőjéhez, ügyvédjéhez, kereskedelmi kamarájához vagy szakmai egyesületeihez.
AZ ÖSSZEFOGLALÁS TERVEZÉSE
Helyezze el az alapokat
Így kezdheti meg az egyik legfontosabb üzleti döntést, amelyet a tulajdonos meghozhat: az utódlás megtervezését.
nyilas férfi és skorpió nő
* Találja ki prioritásait. Ha nem érdekel a vállalattal való hosszú távú részvétel, akkor jobb, ha végül eladja befektetőknek vagy kulcsfontosságú alkalmazottaknak. De ha fontos a családi öröklés, akkor készítsen álomlistát a végső céljairól: az adókedvezményekről, a megcélzott nyugdíjkorhatárról vagy akár a pénzügyi kifizetésekről.
* Beszélje meg a gyermekeitekkel. Tudja meg, hogy egyáltalán érdekli-e őket a cég tulajdonosa. És győződjön meg róla, hogy elég türelmesek ahhoz, hogy alkalmazkodjanak a mérsékelt tempójú átmenethez, amely a legnagyobb előnyöket nyújtja vállalatának lényegében, a vezetői stabilitás, valamint a saját pszichéje és zsebkönyvében.
* Elemezze a vállalkozás jelenlegi állapotát. Ha ez pénzügyi szempontból nem elég stabil, halassza el az utódlástervezést, és növelje a „kulcsember” biztosítását.
